BBVA lideró la emisión de un bono internacional de Telecom Argentina por 800 millones de dólares

BBVA tuvo un papel fundamental en la estructuración y aseguramiento del acuerdo de compra de Telefónica de Argentina en su rol de Asesor Financiero Único de Telecom, Bookrunner, Organizador Principal y Agente Administrativo en la financiación. Como parte de dicho proceso, BBVA lideró la emisión de un bono internacional de Telecom Argentina por 800 millones de dólares. Los títulos devengan un cupón de 9,25% y tienen un plazo de ocho años (con vencimiento en 2033).

“La compra de Telefónica de Argentina por parte de Telecom es una de las mayores transacciones de M&A realizada en Argentina en los últimos años. Vemos un renovado interés por activos argentinos, tanto de inversores locales como internacionales, aunque en menor medida. Esperamos que esta tendencia positiva continúe durante el resto de 2025 con aumento de la actividad de M&A, especialmente en sectores estratégicos como energía, infraestructura y tecnología”, señaló Verónica Incera, Head of Corporate and Investment Banking, de BBVA Argentina.

Gonzalo Martínez Cereijo, Head Global Corporate Clients y Managing Director en BBVA Argentina, destacó que “las acciones decisivas y oportunas de BBVA garantizaron que todos los fondos necesarios estuvieran disponibles en tiempo y forma, asegurando el éxito de la transacción”.

Por su parte, Federico Saurina, Executive Director Global Corporate Clients en BBVA, añadió que "nuestro rol de asesor de Telecom en esta transacción es el resultado de una relación global de largo plazo que ha venido creciendo a muy buen ritmo durante los últimos años”.

Una transacción de éxito

Para BBVA, una serie de factores explican la buena consecución de este tipo de operaciones, entre los que destacan:

• Un enfoque bancario integral único en América Latina, que combina una excelente franquicia de banca de inversión global TMT con asesoramiento de fusiones y adquisiciones de valor agregado y capacidades comprobadas en la estructuración y organización de financiamiento
• Conocimiento del mercado local combinado con excelentes capacidades de fusiones y adquisiciones transfronterizas
• Credenciales en productos crediticios en toda la región, respaldadas por posición del Grupo BBVA de primer nivel en las tablas de clasificación más relevantes para préstamos en la región.
• Profunda experiencia y conocimientos en la entrega de soluciones financieras de valor añadido adaptadas a las necesidades de los clientes.
• Un conocimiento detallado de los mercados financieros locales y globales, permitiendo ofrecer las mejores soluciones de financiación de adquisiciones de su clase.