BBVA coloca 2.250 millones de dólares en una emisión de doble tramo con una demanda casi cinco veces superior
BBVA ha colocado hoy 2.250 millones de dólares en una emisión de doble tramo en dólares: 1.000 millones de dólares en un bono contingentemente convertible (AT1 o ‘CoCo’) y 1.250 millones de dólares en un bono sénior no preferente (SNP). La demanda ha llegado a los 11.000 millones de dólares, superando casi cinco veces la oferta, lo que supone el mayor libro de una emisión de BBVA en los últimos cinco años.
El precio final de ambos tramos ha quedado por debajo del de salida: el AT1, un 7.125% (frente a un precio inicial de 7.5%) - situándose como el menor spread para una emisión AT1 de un banco del sur de Europa -, y el bono SNP, en Tesoro USA a 5 años más 95 puntos básicos (frente a un precio de salida de UST más 125 puntos básicos) - el spread más bajo de un banco del sur de Europa en USD-.
Esta emisión forma parte del plan de financiación de BBVA para 2026 y persigue elevar el peso de la cartera de renta fija en dólares. En febrero, BBVA colocó 2.500 millones de dólares de otra emisión de deuda sénior no preferente, la mayor de su historia en esta divisa. La de este jueves es la tercera emisión de deuda de este año de BBVA. En enero, el banco colocó 2.000 millones de euros en otra emisión SNP de doble tramo, en la que fue su mayor emisión en euros de los últimos 20 años