BBVA emite un ‘CoCo’ en euros con opción de amortización en 2034
BBVA ha salido al mercado este martes con la emisión de un bono contingentemente convertible (‘CoCo’ o AT1) en euros con una opción de amortización el 18 de octubre de 2034. El bono tiene un tipo de interés fijo del 7,125%, aunque, en caso de no ser amortizado en la fecha señalada, pasaría a ser variable a un tipo ligado al índice ‘mid swap’ a cinco años más un diferencial por determinar. Los bancos colocadores son Barclays, BBVA, Bank of America, Deutsche Bank y Natixis.
Esta emisión es un adelanto del plan de financiación del Grupo BBVA para 2027 y tiene como objetivo reforzar el colchón de pasivos AT1.
Se trata de la undécima emisión de deuda del grupo en el ejercicio. En enero, el banco colocó 2.000 millones de euros en una emisión SNP de doble tramo, en la que fue su mayor emisión en euros de los últimos 20 años. En febrero, BBVA colocó 2.500 millones de dólares de otra emisión de deuda sénior no preferente, la mayor de su historia en esta divisa. En abril, colocó 2.250 millones de dólares en una emisión de doble tramo en formato SNP por importe de 1.250 millones de dólares y en AT1 por importe de 1.000 millones de dólares. En junio, la entidad colocó 1.250 millones de euros en una emisión verde sénior no preferente y 2.250 millones de euros de una emisión de cédulas hipotecarias de doble tramo; la primera desde 2023. En agosto colocó 2.300 millones de dólares en una emisión de tres tramos. En septiembre colocó otros 1.250 millones de euros de un bono verde sénior preferente y 600 millones de libras esterlinas de un bono sénior no preferente. En noviembre, el Grupo ha colocado 390 millones de francos suizos en la emisión de un bono verde sénior preferente en dos tramos y 2.050 millones de dólares de un bono sénior no preferente en tres tramos.