Cerrar panel

Cerrar panel

Cerrar panel

Cerrar panel

Préstamos Act. 14 ene 2022

BBVA tituliza una cartera de préstamos 'project finance' valorada en 500 millones de euros

BBVA-titulizacion-project-finance-prestamos-millones-banco-euros-paneles-solares-sostenibilidad

BBVA ha cerrado su primera titulización sintética de una cartera de préstamos en formato ‘project finance’. Se trata de una operación de transferencia de riesgo a los inversores institucionales Alecta y PGGM que permite a la entidad liberar el 80% de capital de una cartera de financiaciones a proyectos que se mantendrá en el balance del banco.

BBVA ha cerrado una operación de riesgo compartido con Alecta y PGGM para una cartera de préstamos por importe de 500 millones de euros. Esta cartera representa una variedad de proyectos, principalmente en España y el resto de Europa Occidental; un tercio de la cartera está constituido por proyectos de energías renovables, un foco relevante en la actividad de originación de BBVA.

La operación establece, a su vez, un marco para colaboraciones futuras con los inversores institucionales PGGM y Alecta, que confían en las capacidades de originación de BBVA para seguir invirtiendo y proveer al banco con capital que le permita seguir impulsando proyectos que ayuden a combatir el cambio climático.

BBVA ha sido un banco activo en la distribución del riesgo de crédito para capitalizar sus actividades de préstamo de pequeño y mediano tamaño; ahora, está ampliando esta operativa a su libro de préstamos para la financiación de proyectos. Se trata de un paso más en la sofisticación de la gestión de riesgos de su actividad de banca mayorista. BBVA tiene una probada experiencia en el negocio de ‘project finance’, que se gestiona desde su división de BBVA Corporate & Investment Banking, centrándose en sus mercados principales y aprovechando sus relaciones con clientes clave.

Pablo Fenoll, responsable de Portfolio Management de BBVA Investment Banking & Finance: “Las operaciones de transferencia de riesgo han demostrado ser una herramienta muy eficiente para reciclar capital regulatorio y reducir activos ponderados por riesgo a un coste muy atractivo para el banco. Estamos orgullosos de establecer esta relación de coinversion a largo plazo con dos inversores de la talla de Alecta y PGGM”.

Angélique Pieterse, directora senior de PGGM, explica: "Estamos muy satisfechos de incorporar a BBVA entre nuestras relaciones de riesgo compartido, ya que es una contraparte con una sólida reputación y experiencia. El perfil de vencimiento más largo de los préstamos de proyectos relacionados con infraestructuras, sociales y energéticos encaja bien con nuestro enfoque ‘buy-and-hold’ a largo plazo. Además, la operación refleja nuestra ambición y la de nuestro inversor final, PFZW, de contribuir a los Objetivos de Desarrollo Sostenible. Una de las formas de hacerlo es asociándose con bancos que tienen capacidades de originación de alta calidad y proporcionarles capacidad para aumentar los préstamos a proyectos que ayuden a luchar contra el cambio climático. Esperamos que haya muchas más transacciones como esta".

Tony Persson, responsable de Renta Fija y Estrategia de Alecta, comparte: "Para Alecta, esta transacción ofrece una valiosa fuente de diversificación crediticia, al ser la primera inversión de riesgo compartido basada en préstamos para la financiación de proyectos. Esto encaja bien con la estrategia a largo plazo de nuestro fondo y creará valor para nuestros 2,6 millones de clientes suecos”.

'Podcast': ¿Por qué aumenta el interés de las empresas en el financiamiento sostenible?

00:00 15:05

Otras historias interesantes